Приезд председателя КНР обошелся без громких подписаний и обещаний. Зато после слов президента РФ о необходимости поддержки малотоннажной химии последняя оказалась в центре внимания. Сжиженным углеводородным газам внимания добавил резкий скачок биржевых цен. Об этих и других важных новостях – в еженедельном обзоре RUPEC.

Особенности китайской дружбы

Безусловно, главные ожидания недели были связаны с визитом в Москву председателя КНР Си Цзиньпина. Не то чтобы заранее намечались какие-то знаковые решения для экономического сотрудничества, но все-таки рынок ждал конкретных новостей. И не дождался. В лучших традициях восточной дипломатии китайские партнеры обошлись без конкретики. Главной новостью стало заявление вице-премьера Александра Новака о том, что Россия ведет переговоры о привлечении компаний из КНР к строительству завода СПГ и газохимического комплекса в Усть-Луге. Подробности этих переговоров ни одной стороной не раскрываются. В самой компании "Русхимальянс", управляющей проектом в Усть-Луге, на все вопросы RUPEC коротко сообщили, что в настоящий момент не комментируют ход реализации проекта.

Также из встречи главы правительства РФ Михаила Мишустина с Си Цзиньпином стало известно, что проекты "Ямал СПГ", "Арктик СПГ 2", Амурский ГХК и комплекс по переработке газа в Усть-Луге вошли в портфель российско-китайской межправительственной инвестиционной комиссии. Это стало второй и последней новостью для химической отрасли в ходе визита председателя КНР. Что это будет означать на практике для указанных проектов, тоже пока не очень ясно.

Зато ясно, что логистические проблемы торговли с Китаем решаются не так быстро, как хотелось бы, о чем рассказали участники совместного заседания Совета Российского союза химиков и Комиссии РСПП по химической промышленности. А китайские компании вовсю заходят на места ушедших европейских конкурентов, как, например, на рынке ПВХ, и иногда даже теснят российских производителей, как в случае с автомобильными красками.

Малотоннажка в фаворе

В марте в центре внимания отрасли также оказалась мало- и среднетоннажная химия. В информационном поле обсуждение темы активизировалось после того, как президент РФ Владимир Путин поручил Минпромторгу и Минобрнауки реализовать комплекс дополнительных мер государственной поддержки для обеспечения производства в России химической продукции, востребованной в малых объемах.

Крупные компании занялись такими проектами еще до каких-либо поручений. В прошлом году, когда под давлением санкций с отечественного рынка стали исчезать всевозможные катализаторы, добавки и присадки, силы подразделений НИОКР химических и нефтяных холдингов были развернуты в направлении малотоннажки. Об этой работе еще на полях Ruplastica рассказывали и "Лукойл", и "Сибур". А в Российском союзе химиков была создана специальная комиссия по развитию мало- и среднетоннажной химии.

Но после постановки проблемы в государственный приоритет в малотоннажке начался настоящий бум, правда, пока больше информационный. Мишустин сообщил, что правительство направит 2,5 млрд руб. на поддержку производства малой и среднетоннажной химпродукции. Тот же "Лукойл" на конференции "Лидеры России: Нефтепереработка и нефтехимия 2023" заявил несколько проектов в области средне- и малотоннажной химии: выделение бутадиена, выпуск акриламида и полиакриламида и др. А "Газпром нефть" рассказала, что к концу года намерена сформировать свой портфель проектов малотоннажной химии. Сейчас компания ведет разработку технологий производства метилэтилкетона, пропилового спирта и уксусной кислоты.
Теперь главное, чтобы все эти заявления из теоретической перешли в практическую плоскость.

Как на рынке подогрели СУГ

Наконец, завершение недели ознаменовалось биржевой нервозностью вокруг сжиженных углеводородных газов (СУГ). Цены на СУГ плавно повышались с 16 марта. Однако 21 и и 22 марта они пошли вверх быстрее. А в четверг, 23 марта, в ходе торгов на Санкт-Петербургской международной товарно-сырьевой бирже (СПбМТСБ) СУГ резко подорожали на 22,54%, до 13,9 тыс. руб. за тонну в Европейской части России. По территориальному индексу Урала и Сибири их стоимость выросла за день на 40%, до 10,3 тыс. за тонну. При этом объемы торгов на фоне резкого подорожания даже несколько припали.

Если посмотреть на динамику национального биржевого индекса на СПбМТСБ на коротком отрезке времени, рост действительно кажется существенным. Однако темпы этого роста, а также разница между биржевыми и внебиржевыми индексами (последний поднялся не так значительно), скорее, указывают на эмоциональную природу подъема в моменте, нежели на давление реальных причин.

В разрезе последних двух лет картина вообще не выглядит драматичной. Своих пиковых значений для СУГ национальный биржевой индекс достиг в августе 2021 года – почти 60 тыс. за тонну. Дальше цены постепенно снижались. Локальные подъемы наблюдались в январе-феврале, а также в августе-сентябре прошлого года. Но всякий раз после короткого повышения снижение продолжалось. К январю этого года цены на СУГ достигли рекордно низких значений. Национальный биржевой индекс опускался до 3 – 3,5 тыс. за тонну. Поэтому повышение в марте выглядело обычным рыночным отыгрышем до скачка цен 21 – 23 марта.

Заместитель председателя правления ассоциации "Надежный партнер" Дмитрий Гусев, предполагая в целом наличие объективных предпосылок для повышения цен, не исключил спекулятивную природу такой динамики роста.

– Реальных факторов очень мало. Вполне возможно, что на бирже трейдеры решили поиграть и разогнать рынок, ибо в отличие от бензина и дизельного топлива, рынок СУГ не так контролируется ФАС, — отметил он.

Независимый отраслевой аналитик Михаил Турукалов объясняет резкий рост цен на СУГ, несколькими факторами, в числе которых — низкая база. При этом он исключил вариант того, что на цены давит возможные опасения дефицита сжиженных углеводородных газов на внутреннем рынке.

– В целом с учетом того, что украинское направление экспорта СУГ не было замещено другими направлениями экспортных отгрузок, и при этом в России увеличилось производство СУГ, сценарий устойчивого дефицита газа выглядит нереалистичным, — пояснил эксперт "Интерфаксу".

В пресс-службе "Сибура", который является одним из крупнейших производителей СУГ в России, сообщили, что структура поставок компанией сжиженных углеводородных газов с начала года остается стабильной, объемы реализации на бирже выше плана. Комментируя резкий рост цен на СУГ на прошедшей неделе, в "Сибуре" не исключили, что это произошло под давлением спекуляций на бирже.

Автор: Дмитрий Семягин

RUPEC в Telegram