Арабские эмираты, после ослабления позиций российских производителей в Европе, активизировали свою экспансию на рынок полиолефинов. Увеличивает экспорт нефтехимии и Иран. А российские компании в ЕС испытывают сильный прессинг на свои активы. Об этих и других событиях и трендах, отмеченных на уходящей неделе – в традиционном обзоре RUPEC.

Европейские активы российских производителей удобрений под атакой

В санкционных войнах, судя по всему намечается новый поворот. Если раньше представители химотрасли сталкивались в основном с ограничениями на экспорт российской продукции, импорт оборудования или доступ к технологиям, то теперь могут начать терять активы. Власти Польши ввели вознамерились лишить "Акрон" ее пакета акций в 20% в польском производителе удобрений Azoty. В отношении него было введено принудительное внешнее управление с перспективой последующей или продажи, или конфискации.

Реакция "Акрона" была быстрой и резкой. Компания назвала такие решения "грубым нарушением польскими властями норм международного права и национального законодательства" и сообщила, что будет добиваться их отмены в судах сразу трех уровней. В компании полагают, что в этих решениях заинтересован холдинга Orlen – ее конкурент. Член Наблюдательного совета одной из компаний этого холдинга, Радослав Квасницкий, стал временным управляющим пакетом акций "Акрона". https://rupec.ru/news/51752/ Теоретически у компании еще есть шансы отстоять свои акции в международных судах.

В начале июня снова появились проблемы у предприятия по выпуску фосфорных удобрений Lifosa в Литве. Правда, тут пока речь об изъятии активов не идет. Однако "Еврохим", владелец завода, заявил, что вынужден будет законсервировать его с октября 2023 года из-за воздействия санкций. Формально предприятие не находится под санкциями, но постоянно испытывает трудности с поставками сырья. Это сообщение вряд ли стало неожиданностью для рынка, так Lifosa уже больше года находится в "полурабочем" состоянии. Первый раз завод приостановил деятельность 10 апреля 2022 года после того, как Евросоюз ввел санкции против теперь уже бывшего бенефициара предприятия, Андрея Мельниченко. 

Абу-Даби идет в лидеры нефтехимии

Последствия санкций отражаются и на расстановке сил на мировом рынке нефтехимии. После ухода российских поставщиков (или, как минимум, сокращения деятельности) с европейского рынка здесь активизировались их прямые конкуренты. В частности компании из Арабских Эмиратов все больше проникают на рынок ЕС, в том числе приобретая активы в странах Европы и повышая темпы в "полимерной гонке" (подробнее об этом мировом тренде читайте в отдельной статье на RUPEC).

Одной из наиболее активных оказалась Национальная нефтяная компании Абу-Даби (ADNOC). Она является одной из лидирующих мировых диверсифицированных групп в области энергетики и нефтехимии, добывающей примерно 3 млн баррелей нефти и 10,5 млрд кубических футов природного газа в сутки. С 2000-х ADNOC стала развивать свой нефте- и газохимический бизнес. Компания приобрела 25% в австрийской нефтехимической компании Borealis (другие 75% принадлежат австрийской группе OMV) и совместно с ней построила комплекс Borouge в Эр-Рувайсе (Абу-Даби). На последнем в 2010-х были увеличены мощности. Они достигли 4,4 млн тонн полиэтилена и полипропилена в год. В конце 2021 года ADNOC заявила, что планирует к 2025 году вдвое увеличить портфель нефтехимических активов. Тогда же компания объявила о строительстве еще одного нефтехимического комплекса TAZIZ в Эр-Рувайсе.

В конце июня этого года ADNOC заявила, что хочет приобрести немецкого производителя полимерных материалов Covestro AG – потенциального потребителя продукции Borouge.

А в начале июля ADNOC объявила, что планирует объединить Borealis и Borouge. В OMV подтверждают ведение переговоров об этом. Хотя еще месяц назад заявляли, что сохранят контрольный пакет акций Borealis за собой. В то же время, еще в декабре прошлого года ADNOC сообщила, что покупает 24,9% акций самой OMV, что увеличит долю ADNOC как Borealis, так и в Borouge. Неделю назад стало известно, что Borealis продают компании Agrofert свой бизнес по выпуску азотных удобрений, меламина и технического азота – все предприятия в Австрии, Германии и Франции и всю сеть дистрибуции. Фактически Borealis сконцентрируется на полимерном бизнесе.

Таким образом, Абу-Даби формирует крупный мировой вертикально-интегрированный холдинг с мощным направлением в производстве и переработке полиолефинов.

Иран наращивает нефтехимический экспорт

Еще один крупный мировой игрок нефтехимического рынка – Иран – наращивает свои мощности. На уходящей неделе, стало известно, что в стране планируют увеличить объемы выделения этана на установках комплекса газового месторождения Южный Парс. Ежегодный объем выделения этана составит 1,1 млн тонн. За счет этого планируется увеличить доходы от экспорта на $250-300 млн в год.

И это только часть программы развития своего нефтехимического комплекса. В целом планируется за год ввести в эксплуатацию 10 новых различных нефтехимических установок.

Несмотря на то, что Иран сам находится под жесткими санкциями, стране удается наращивать экспорт. В прошлом году Иран экспортировал 27 млн тонн нефтехимической продукции. А за 5 лет на внешние рынки было направлено 120 млн тонн нефтехимической продукции, даже в условиях ужесточения санкций.

Автор: Дмитрий Семягин

RUPEC в Telegram